torsdag 30 juni 2022

Månadsrapport Juni 2022

 Vi har strålande solsken med kvicksilvret runt 30 grader i skugga, och semestern nalkas med stormsteg. Dock känns det varje år som om man var sist på bollen och att halva sommaren redan har passerat. Hemma på gatan har var och varannan granne gått på semester för flera veckor sedan. Nåväl, man får väl trösta sig med att de får börja jobba tidigare.

Börsen har dock inte bjudit på speciellt vackert väder, det har varit stora nedgångar främst inom sektorn fastigheter där vi med våra innehav i preferensaktier har tagit rejält med stryk under loppet om några få veckor. Vi började handla merparten av dessa preffar under 2017-2018 och det var väl väntat att de skulle tappa i värde när räntorna börjar höjas, men jag hade inte räknat med att det skulle ske inom loppet av några veckor, snarare något år. Börsen kör verkligen med tvära kast nu för tiden, det räcker att titta på hur det blev under covid-kraschen. Där blev det rejält med åka av under relativt kort tid. Denna gång har ju faktiskt nedgångarna varit påtagliga för de flesta under hela 2022, även om just våran portfölj har klarat sig riktigt bra ända fram till för några veckor sedan då fastighetsaktierna började rasa typ 5-10% om dagen.

Inkomster och utgifter

Vi har haft rejäla utgifter under juni månad. Detta kanske kan förklaras med inflation men jag tror nog mera på att det har varit fint väder, vi har haft ett antal grillfester för vänner och bekanta, inklusive midsommarafton, och detta har drivit upp matutgifter. Vattenräkningen kom in på styvt 4000 kr på grund av en hel del vattenspridare på nysådd gräsmatta samt en pool som skulle fyllas. Jag gissar dock att vi ska få tillbaka hälften av dessa pengar, då de baseras på schabloner och inte på faktisk förbrukning. Det brukar korrigera sig något på nästkommande faktura.

Utgifter för Juni månad landade på: 27994 kr, en bra bit över vad vi normalt brukar hamna på, men då var det ett antal extraordinära större utgifter såsom vatten, service på bil, större mat- och klädinköp osv.

Våra inkomster landade på 81709 kr netto. Lite semesterlön samt löneförhöjningar för oss båda gjorde sitt för att hålla inkomsterna hyfsat höga. 

Utdelningar

Vår pengamaskin tuffar på för fullt och levererar utdelningar på löpande band


Vi har tack vare lite stödinköp av bland annat preffar och Xact Högutdelande skrämt upp de uppskattade årliga utdelningarna till över 300000 kr. Jag räknar inte med att något fastighetsbolag ställer in utdelningarna eller går i konken, ty preffar och D-aktier bör vara fredade, även om kursen kommer att vara fortsatt pressad under något år eller två. Under tiden står vi där med håven och fångar in tusenlapparna som de fortsatt spottar ut. Det är dock aldrig fel att under nedgångar sälja av innehav som blev fel, och istället köpa högre kvalitet till fina priser. Har du något bolag du vill bli av med?

Pengamaskinen

Tittar på på helåret 2022 har vi tappat ca 8% i värde. Det är inte speciellt farligt, då du hade tappat runt 20-25% om du hade varit indexinvesterare. Vi hade dessutom ett fenomenalt förra år med rejäla uppgångar. Det är dock aldrig roligt när portföljen lyser röd i princip varenda dag. Från toppnoteringen ligger vi ca 400000 kr back. Är dock inte det minsta orolig att dessa pengar inte ska komma tillbaka. Det viktigaste är att inte sluta handla utan att kämpa på och göra de där månatliga inköpen även när det känns som jävligast. Rör det sig om större bolag som t.ex. Fortum, Akelius, Telia osv kommer riskaptiten att återkomma och innehavens värde kommer återigen att segla uppåt, med minskad DA som följd. Gillar du som vi, saftiga utdelningar, är rätt tid att handla, nu.


Det är alltid lätt att vara efterklok. Jag lunchade med en kollega som satt och grämde sig över att han inte sålde av i höstas som "han tänkte göra", och inte köpte guld och silver istället. Mitt enkla svar till honom var att det är lätt att vara efterklok, men där och då vet ingen om det hade varit rätt beslut. Börsen hade kanske rekylerat upp 15% istället för ner och vips hade du förlorat pengar på att göra det som just då kändes rätt. Jag tänkte också tanken att sälja av när vi låg där på 4,2 mille i innehav, men vad ska jag göra med de pengarna? Jag får inget sms med innehållet "nu ska du köpa, för nu vänder börsen imorgon" Får du?

Istället bombarderade jag stackaren med floskler som "time in market beats timing the market" samt att man ska röra sina innehav så lite som möjligt, då man är sin egen värsta fiende när man "försöker vara smart". Vi får väl se om budskapet gick fram, men mitt tips är alltid, undvik större förändringar bara för att du tror något, det kanske är rätt, men kan lika gärna vara fel. Sitt still i båten, köp regelbundet, trimma bort eventuella vissna kvistar på ditt pengaträd efter behov men sälj i princip aldrig något för att du tror att börsen ska gå si eller så. Ibland blir det värre än vad man tror, ibland blåser kriser över fortare än ett saxofonsolo. jag trodde t.ex. inte att SBB kunde backa så mycket som det gjorde och ett inköp på 24 kr kändes som att sno godis från småbarn. Enkla pengar. Nja, inte riktigt. 

Idag är det fastigheter det blåser kring, imorgon är det något annat. Se till att diversifiera portföljen med olika företag och olika branscher. Vill du minska bolagsrisken i pricip helt och ändå få utdelningar i handen, handla ETF-er. 

Hur gör du själv med dina fastighetsaktier, som är så populära bland utdelningsinvesterare? Har du sålt av eller köper du mer?


tisdag 14 juni 2022

When it rains, it pours

 Jag skrev i ett tidigare blogginlägg att jag enbart skulle hålla mig till månadsuppdateringar framöver. Här kommer dock ett inlägg om senaste tidens turbulens, som jag kände kan vara av nytta för mina lösare. De senaste dagarnas storm hos aktiemarknaden har fått även vår "stabila" utdelningsportfölj att börja vackla och knaka. Hur agerar vi under dessa stormiga tider?


Först och främst är det för mig ingen större överraskning att det sker något liknande. Det som ingen visste var exakt när marknaden skulle börja darra. Nu vet vi. Det hela började redan i början av året, men då var oron främst riktad åt skyhögt värderade tech/esg-aktier. Nu under senaste dagarna har oron även smittat av sig till i princip allting som stavas a-k-t-i-e. Hur ska man då som långsiktig sparare agera?



Först och främst, få inte panik. Det är i panik som man gör dumheter. Avanzas Niklas Andersson brukar säga att "i de värsta av tider görs de bästa affärerna". Hur vet man då när de värsta tiderna är? Det kan ingen veta heller. Igår trodde jag att det var just igår, när många av våra innehav backade med mer än 10%, värst var nog NRZ som backade -15%. Idag fortsätter fallen med SBB i täten, och då har inte ens börserna i USA öppnat. Antingen väntar man tills dess att det börjar vända, och investerar då. Men, då har vi nästa problem, hur vet jag när det börjar vända på riktigt och inte endast är en s.k. "dead cat bounce", alltså en tillfällig uppgång inför ett fortsatt fall nedåt? Det vet ingen heller. I princip är det endast en gissningslek, med en stor portion sannolikhetslära. Stockholmsindex har fallit med 20% i år. Kommer det att falla mer? SBB stamaktie har fallit med ca 65% i år. Vart finns bottnen? Kanske på 10 kr, kanske på 30 kr osv. jag själv har ingen aning om något av detta, ty jag har ingen tidsmaskin. Jag brukar istället tänka såhär:

1) Är jag nöjd med mina besättningsmedlemmar nu när havet börjar storma? Är det någon som jag misstänker kommer att svika mig? Kasta då denne överbord fortare än kvickt. Det finns ju inget värre än att ha en fallande kniv i skutan, som till sist blir värdelös. En bra båt med stabila besättningsmedlemmar är A och O. 

2) Om ettan är avklarad behöver jag inte fundera så mycket på i vilka bolag jag ska öka i när det faller med 10,. 20, 30% , jag ökar i de som faller mest, upp till en viss procent av portföljens värde som även det är förutbestämt som en procentuell andel av portföljen. Det är ju dumdristigt att handla upp sin kassa i några få aktier som är "svaga", dvs riskfyllda enbart för att de har fallit mer i värde än de andra. 

3) Börsen är inte rationell. Bolag kan tappa/öka i värde av helt andra orsaker än ren fundamenta, det ser vi bl.a i SBB nu, där aktiens värdering helt har spårat ur i förhållande till deras NAV och kassaflöde. Vi har köpt på oss en hel del av stamaktien, som idag ger 7,5% i DA. D-aktien är vi fullinvesterade i och köper inte mer, trots att den ger 10%, och vi ligger ca 40000 kr i back på värdet. Är man en risktagare kanske man nu hade köpt 5000 aktier extra, men den typ av risk tar vi inte. Är man fullinvesterad så är man. Att få en månadsutdelande stamaktie med över 7% DA ser jag som ett betydligt bättre alternativ för investering. Givetvis är det surt att man sitter i D-aktien med en YOC på 7% när man idag hade kunnat få 10%, men sådant är livet.

4) Bränn inte av kassan för tidigt. Om du tror att "nu fan måste jag köpa, det är ju blodrött och aktierna kan ju inte falla mer. Johodå, det kan de visst. Ändra ner till 0 kr kan de falla. Om du vill köpa, köp i små portioner, och sikta in dig på "hög kvalitet" i första hand och riskfyllda innehav i andra hand. Jag köper t.ex. mer Xact Högutdelande än SBB B i tider som dessa även om jag gillar båda.

5) Är du utdelningsinvesterare, ignorera portföljvärdet. Det ändras likt vädret på midsommarafton. Har bolaget en vettig affärsidé och bra finanser innan stormen, ja då lär det klara sig igenom utan några större skavanker, och värdet kommer att återhämta sig så småningom. Kanske säker man utdelningen något under tiden (de allra flesta vettiga bolag lyckas dock behålla utdelningen intakt).

Vad har vi då köpt under de senaste dagarna:

* SBB B

* Xact Högutdelande

* Apollo Commercial REIT

* MFA Finance

* Franklin European Dividend ETF

* New Residential Investment Corp.

Köp-posterna har legat runt 7-10000 kr, på en portfölj med ett värde runt 4 miljoner. Vi bränner som sagt inte av några bredsidor med allt vårat krut, utan små köp här och där då vi inte vet vart detta ska sluta. 

Hur agerar du själv nu när det rasar så drastiskt lite överallt? Har du gjort några trevliga köp redan eller väntar du på "bättre köptillfällen"?

lördag 4 juni 2022

Månadsrapport Maj 2022

 En månad går fort och det har tyvärr inte funnits tid för några inlägg på bloggen under denna tid. Arbetsbelastningen på jobbet har ökat rejält senare tid pga att vårat "lilla" bolag på 12 konsulter har blivit uppköpt av en större drake, så det är en mängd möten, rutiner etc som har tagit i princip all ledig tid för Snålgrisen. Jag kommer nog att under några månader framöver endast skriva månadsrapporter. Detta beklagar jag, och hoppas på Eder förståelse. Jag gillar verkligen att vara en del av denna FIRE-communityn, och även om man stundtals glömmer bort detta med FIRE, när man är fullt upptagen i jobb- och småbarnsdimman,  är det ändå viktigt att ha fokus på vart vi är på väg. Det är så lätt att göra snedsteg och spendera pengar på onödigheter.


Vad har då hänt sedan senast? En stor nyhet är att våra totala utdelningar sedan start har passerat 1 miljon kronor. 


Det är inte dåligt, och något som vi tackar för. Oavsett börsens utveckling har våra bolag spottat ur sig pengar varje månad. Det är väldigt tacksamt att ha en familjemedlem (Herr Pengamaskin) som inte kostar något mer än lite skatt, och som levererar en månadslön på ca 23000 kr netto. 

Inkomster och utgifter

Hur har det då gått med våra inkomster och utgifter. Tja, det är ungefär som vanligt. Några fler restaurangbesök med jobbet har det blivit. Nu när covid-19 har dragit över kan man inte längre smita undan after-works, team-luncher och annat som jag faktiskt inte är så intresserad av. Kan dock erkänna att det var lite kul att sitta på en bar med lite god mat och snacka lite skit. Hjärntröttheten gjorde dock sitt, och efter två och en halv timme var det dags att tacka för sig och gå hemåt. Fru Snålgris och jag går ut och äter väldigt sällan, och Lilla Snålgris tjattrar non-stop när hon är med, så då finns det knappast tid för långa vuxna samtal. Våra matkostnader har således blivit lite högre än normalt. Nåväl, vi börjar med inkomsterna:

Nettolöner: 49841 kr (vi jobbar båda 80%)

Utdelningar: 51184 kr (Tack till Tele2)

Övriga inkomster: 7550 kr (Har hjälpt några släktingar en del med diverse göromål, de ville envist donera en slant)

Solproduktion: 1999 kr (Nu börjar det hända grejor, detta är ren nettoförsäljning, trots att vi har poolvärmepumpen igång)

Totala inkomster: 110574 kr

Våra utgifter då? De landade på 14721 kr, vilket är helt okej för en familj med villa, bil och barn samt pool. Vi har inte gjort några större investeringar, och ingen av oss har fått tag i något pass, så resor får vänta till hösten kanske. 

Pengamaskinen

Detta år har börsen inte gått något vidare för de som är indexinvesterare, eller som har köpt aktier i tillväxtbolag. Oroligheter, inflation och stigande räntor har gjort sitt för att pressa ner investerarglädjen, och många har fått se sitt sparkapital försvinna som kakor i ett konferensrum. Är man kortsiktig bör man sälja i tid, är man långsiktig så struntar man i nedgångar och passar på att köpa för dubbla pengen. De som pratar om "kraschen" 2022 hade nog inte så mycket Telia i sin portfölj, där var nog fullt med SBB som köptes till en vansinnig värdering. Vi har passat på att shoppa SBB nu när de har fallit ordentligt. 


Värdeutvecklingen för portföljen har i princip stått still de senaste månaderna, trots vårat månadssparande. Dock är inte värdet av större intresse, då vi har allt fokus på utdelningar. Där har Maj levererat desto bättre:

Utdelningar

Det kom några eftersläntrare i form av Sampo och Societe Generale, som egentligen delade ut i april. Jag räknar dock utdelningen först när den landar på kontot. Det är alltid lika segt när bolag delar ut i slutet av månaden, man orkar ju inte vänta så länge på att det ska klirra till i mobiltelefonen. 


Prognosen för 2022 säger att vi ska kassera in 282000 kr,  det återstår att se vad det blir av den saken. 

Nu när man är i uppbyggnadsfasen känns det mer eller mindre som att man kör på autopilot. Månadssparar, köper vid lämpliga tillfällen, säljer väldigt sällan och endast när det är typ > 8 års utdelningar och en extremt övervärderad aktie som man kan likvidera. Senast det hände var när vi sålde Axfood. Vi skalade även ner Abbvie något. Visst, dessa företag är tokstabila, men det kommer att ta många år av utdelningar för att kamma hem samma summor. Då väljer jag hellre att sälja av och köpa bolag som är lägre värderade. Det är ett svårt val att göra sig av med gamla trotjänare, men man får inte gå och kära ner sig i en aktie, det misstaget har jag gjort några gånger.

Vad händer nu framöver i våra liv? Det är ett stundande sommarlov, och då ska vi alla ha lite välförtjänt ledighet, och passa på att träffa lite vänner och bekanta som har blivit försummade pga mycket att göra och två års covid-19. Det blir en hel del resor inom Sverige, och förhoppningsvis en hel del poolhäng här hemma. Jag har fått en smärre löneförhöjning och har nu 48000 kr brutto. Fru Snålgris har inte fått reda på sin löneförhöjning för detta året, men jag vet att hon har börjat spana efter andra arbetsgivare. Idag tjänar hon 28900 kr brutto. Det är inte mycket för en sjuksköterska med 6 års erfarenhet. Hon blev riktigt sur när hon läste i tidningen om några SSK-studenter som i Västra Götalandsregionen lyckades få 30000 kr i ingångslön. Det är en rimlig ingångslön kan jag tycka. Här i tekniksektorn ligger vi runt 33000 kr i ingångslön för de allra flesta med magisterexamen. 

När Fru Snålgris började fick hon 24000 kr på en vårdavdelning i regionen. Mycket har hänt under dessa åren, och det är alltid de gamla trotjänarna som kommer i kläm. Tjänsten hon är intresserad av är företags-sjuksköterska, och hon ska begära 35000 kr i lön, vi får väl se hur det går med den saken. En sak är säker, det är ingen som belönar dig för att vara lojal. Det är viktigt att våga vänsterprassla lite med andra arbetsgivare, det är i princip det enda sättet att få upp en dålig ingångslön. Många chefer är frikostiga med sitt beröm, men när det gäller att betala, då är det helt andra visor.

Vad har du för planer till sommaren? Är det snålmånader som gäller, eller resor,  poolbygge eller en ny bil? Själv ska jag lägga lite tid på att leka detektiv, då en nära vän har blivit tillsammans med en figur som ger mig väldigt dåliga vibbar. Personen i fråga har varit med och startat upp en mängd småbolag som går dåligt eller har gått i konkurs, och lever på hängmörad oxfilé och dyrt Amarone nästan varje dag och har en taxerad inkomst på nästan 450000 kr trots en ytterst oklar arbetssituation. Aktier och sparande hånskrattar personen åt, så det är ingen pengamaskin i bakgrunden som står för inkomsten. Min vän är en väldigt sparsam figur som har en rejäl slant på banken. Jag får enbart dåliga vibbar av denna person, och lite efterforskningar med Ratsit och Bolagsfakta ska nog kunna avslöja ett och annat. Vi får se hur det går...